Finance-union.ru

Деньги и власть
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Операции на валютной бирже

Валютные операции на бирже

Валютные операции на бирже призваны обеспечить наиболее выгодный для контрагентов обмен одного вида валюты на другой.

Причин для совершения таких сделок существует множество, по своему назначению их можно разделить на два основных типа – сделки для обеспечения собственных нужд или спекулятивные операции.

Операции с валютой направление на удовлетворение собственных нужд – пополнение валютных резервом национальными банками, обмен одного вида валюты на другой для совершения торговых операций, валютные интервенции на рынок с целью поддержания курса национальной валюты страны.

Спекулятивные операции – сделки с валютой направленные на получение спекулятивной прибыли от колебаний курсов валют, и получения прибыли виде разницы между курсом покупки и продажи.

Торгуй по крупному только с ведущим брокером

Основные виды валютных операций на бирже.

Валютные операции на бирже можно разделить на срочные – с моментальным сроком исполнения и расчета, и отложенные – в этом случае заключенный контракт исполняется в определенный срок или при определенных условиях.

TOD – покупка или продажа валюты в течение одного дня, с обязательным проведением расчетов и фактической поставкой валюты.

TOM – сделка, расчеты по которой проходят на следующий рабочий день, она дает возможность собрать необходимую сумму средств, если ее нет в наличии и приобрести валюты по более выгодному курсу.

FORWARD – заключение такого вида контракта обеспечивает страхование от изменения курса валют, правда в случае неблагоприятного развития событий, контрагент может потерять условную прибыль.

SWAP – данная сделка относится к спекулятивным операциям на бирже форекс, благодаря ей брокер получает возможность купить и тут же продать один объем валюты но с разными датами исполнения.

К примеру, зная о возможном падении курса валюты первой из дат идет дата ее продажи, а второй покупка по более выгодному курсу.

Futures – используется в том случае если требуется обеспечить покупку или продажу определенного объема валюты в определенную дату. При заключении такого вида контракта оговаривается количество лотов поставки, и дата когда произойдет сама поставка.

Option – предполагает получения гарантированной возможности покупки той или иной валюты по фиксированному курсу, эта сделка наиболее выгодна для покупателя, так как при желании он может произвести ее односторонний разрыв.

В последнее время большую популярность приобрела торговля бинарными опционами, особенно ее чисто спекулятивный вариант.

Каждая валютная операция, производимая на бирже forex, преследует свои определенные цели, правда последнее время наметилась значительная тенденция в увеличении сделок носящих спекулятивный характер.

Это факт способствует превращению валютной биржи в подобие онлайн казино, в котором игроки играют на курсах валют.

Валютная биржа: основы трейдинга

Валютная биржа – регламентированная официальная площадка купли-продажи валюты, где большинство посредников работает за вознаграждение. ММВБ – наиболее стабильная структура, учредителем которой являются ЦБ и МинФин РФ.

Торги на валютной бирже: каковы основные принципы?

Начать торги на валютной бирже сегодня может любой студент, домохозяйка, сотрудник офиса. Такой заработок многим кажется второстепенным, однако старожилы валютного рынка отмечают высокую доходность данного вида деятельности.

  1. «Платеж против платежа». Сделка считается завершенной после полного выполнения платежных обязательств между сторонами.
  2. Единое валютное информационное поле. Участие ЦБ РФ в различных операциях с валютой наравне с иными участниками рынка.
  3. Законность проводимых операций.

Вы можете начать свои первые шаги с дейтрейдинга. Краткосрочные операции в течение дня помогают увеличить быстрыми темпами незначительный оборотный капитал при минимальном риске для его держателя.

Как работает валютная биржа онлайн?

Основные участники торгов:

  1. Дилинговые центры.
  2. Трейдеры.
  3. Маркет мейкеры.

Прежде чем открыть сделку в сторону движения тренда, необходимо научиться анализировать поведение крупных игроков, внутрисуточное, перспективное направление сбыта/предложения валюты.

Для кратного увеличения прибыли используйте кредитное плечо, размер которого варьируется от 1 к 10 до 1 к 1000. Учтите, технология Форекс предполагает использование эффекта кредитного плеча, а не полноценного займа.

Помните, валютная биржа онлайн – великолепный способ начать работу, сидя на диване. Однако, чтоб избежать азартной лихорадки, необходимо максимально ограничить для себя помощь в виде виртуального кредита.

Используется ли криптовалюта на валютных торгах московской биржи?

Заработать на валютных торгах московской биржи сегодня можно лишь вращая реальный капитал. Стартовать вы можете с 10 долларами. Однако удельный вес на эдектронном валютном аукционе сейчас принадлежит цифровому денежному капиталу.

Крипто-валюта обращается по тем же принципам, что и привычные инструменты валютной биржи. Но сам рынок ее реализации имеет ряд существенных отличий:

  1. Полная децентрализация процесса торгов.
  2. Отсутствие единого эмиссионного центра.

Вы можете доверить деньги профессиональному прайм-брокеру и не заглядывать ежедневно в биржевые котировки, многозначительные графики движения курсов.

Работает ли валютная биржа в реальном времени?

Большинство обзоров строится с вечера и предназначено для корректировки спроса на конкретную валюту. Доверяться мнению «профи» полностью не стоит, но прислушаться можно.

Оценить погоду конвертационных рисков валютная биржа в реальном времени позволяет практически круглосуточно.

Если вы желаете стать квалифицированным специалистом в указанной области:

  1. Пройдите платное или бесплатное обучение.
  2. Учитесь читать комментарии между строк.
  3. Начинайте работать с одной валютной пары.
  4. Ведите дневник личной торговли.
  5. Учитесь использовать стоп-лосс.
  6. Никогда не ставьте весь депозит на кон одной сделки.
  7. Рискуйте только собственными деньгами.

Как ведет себя доллар на валютной бирже?

Сегодня доллар на валютной бирже ведет себя не очень прилежно, однако задает тон большинству валют.

Незначительно падение USD ознаменовано долгожданным укреплением рубля в связи с ростом котировок на нефть.

Для большинства экспертов маржинальной торговли доллар – единственное средство манипуляции сознанием покупателя.

Держать свои позиции американской валюте помогает:

  • завязка канадского доллара на экономику США;
  • утрата суверенитета ряда стран, подконтрольных заокеанскому белому дому;
  • ориентация отечественных предпринимателей на западную банковскую систему.

Вы можете использовать несколько пар популярных валют с долларом для перекрытия убытков при варьировании основного курса. Консультируйтесь в данном случае с опытным брокером, который подскажет оптимальное соотношение для каждой пары.

Как начать торги? Валютная биржа: ход торгов и их оценка

Как начать работать на валютной бирже?

  1. Для начала вы должны выбрать брокера (фирму- посредника).
  2. Начать интернет-трейдинг просто на демо-версии, не рискую наличностью. Помните, современная биржа – отдельный сектор IT-компаний и все сегменты электронной торговли имеют четкий алгоритм.
  3. Откройте p/c через выбранного брокера с указанием рынка, на котором собираетесь работать.

Регламентируя торги, валютная биржа ход торгов никак не ограничивает.

Что предлагает международная валютная биржа?

Международная валютная биржа – рассадник мошеннических предприятий. Поэтому, выбирая брокера, будьте предельно осторожны.

Высокодоходный стабильный заработок – шикарная возможность на фоне прогрессирующей безработицы. Однако стоит прекратить верить вашему биржевому партнеру, если:

  1. Вас постоянно просят пополнить счет, не выплачивая заработанные дивиденды.
  2. Вы слышите частые жалобы в адрес контрагента со стороны иных участников торгов.
  3. Контракт не соответствует законодательной базе.

Участвуйте на бирже, аккредитованной государством. Используйте крупные сделки лишь после длительного испытания брокера.

Сущность и роль

Валютные биржи – прямые участники валютного рынка. Сущность и роль этих институтов происходит от функций, которые выполняет валютный рынок в целом. Это:

  • обслуживание оборота капиталов (в том числе – спекулятивных);
  • формирование текущего валютного курса для валют со свободным хождением (с учетом спроса/предложения);
  • обеспечение полноценного механизма, служащего защитой от существующих валютных рисков;
  • осуществление и регуляция денежно-кредитной, а также экономической политики стран.

Основная роль валютных бирж – работа в качестве части инфраструктуры валютного рынка. Участники могут заключать сделки с иностранными валютами.

Функции валютных бирж и операции, осуществляемые ими

Определение финансового института как места, где возможна купля-продажа национальных валют, определило функции валютных бирж и операции, осуществляемые ими. Основные типы операций:

  • форвардная (со страхованием от изменений курса);
  • спотовая;
  • своповая (с обратной покупкой/продажей через выбранный контрагентами срок, на тех же или изменившихся условиях).

Выделяют операции TOD(в один день; с расчетом и фактической поставкой валюты) и TOM(расчет на следующий день).

Применимы фьючерсы (обязательство покупки/продаж на дату), опционы (гарантированная возможность приобретения по четкому курсу).

Функции – выявление и регулировка существующих цен, их формирование и прогноз, а также мобилизация свободных активов и их перераспределение. Назначение – обеспечение наиболее выгодного обмена разных видов нацвалют для каждого из контрагентов.

Период становления валютных бирж

В отличие от других видов биржевой торговли, период становления валютных бирж пришелся на 50-е – 60-е гг. ХХ в. Основными странами, где он происходил, была Западная Европа. Соответственно изменялось законодательство стран. Параллельно происходила унификация структуры бирж, в которых выделилась:

  • маклерская палата (для котировки валют, посредничества, регистрации сделок и надзорных операций);
  • палата правления (для обеспечения соблюдения устанвых требований, объявления официальных котировок).

Южная Европа подключилась к этому процессу чуть позже – ближе к 80-м гг., так же, как и страны региона ЮВА.

Читать еще:  Как правильно торговать на бирже акциями

Валютные биржи в современном мире

Как правило, валютные биржи в современном мире представлены институтами, осуществляющими срочную (в определенные сроки) торговлю финансовыми активами и собственно валютой. Специализированные учреждения этого типа – это:

  • Лондонская международная биржа финансовых фьючерсов;
  • Европейская опционная биржа (Амстердам);
  • Немецкая срочная биржа (Франкфурт);
  • Австрийская срочная опционная биржа (Вена);
  • в восточных регионах – Сингапурская биржа;
  • в Австралии – биржа срочной торговли в Сиднее (так называемая Sydney Futures Exchange).

Существуют и довольно экзотические биржи:

  • в Чили – параллельно с традиционной валютной биржей – электронный организатор торгов на валютном рынке (Электронная биржа Чили);
  • в Китае – CFETS, Китайская система торговли валютой (ChinaForeignExchangeTradeSystem), покупать и продавать на ней могут только банки-участники.

Московская Межбанковская Валютная Биржа (ММВБ)

В качестве организации Московская Межбанковская Валютная Биржа (ММВБ) была оформлена в 1992 г. До начала 2012 г. объединилась с РТС и называется ММВБ-РТС. Начало деятельности относят к 1989 г., когда проводились первые валютные аукционы Внешэкономбанком СССР. Здесь же первый раз установлен рыночный курс рубля к доллару.

На площадке этой фондовой биржи проводятся торги более чем 600 эмитентов из РФ, профессиональными участниками считается 550, а количество их инвесторов насчитывает более 280 тыс.

Внимание! Согласно российскому законодательству, любые валютные биржи – юрлица, создающиеся строго по законодательству РФ, у которых один из видов деятельности – организация биржевых торгов инвалютой, причем порядок и условия устанавливает Центробанк РФ.

Основные направления деятельности ММВБ

Валютная биржа – организованный участник на соответствующем рынке, представляющий юридическое лицо, организующее и регулирующее биржевую торговлю иностранной валютой. Основные направления деятельности ММВБ – это:

  • регулярные операции на денежном рынке;
  • организация торговли ценными бумагами;
  • оказание информационных, консультационных услуг акционерам и членам биржи;
  • разработка и обеспечение ПО и автоматизированных комплексов для расчетов и операций;
  • расчеты по заключенными сделкам (проводятся через Расчетную палату ММВБ);
  • разработка типовых контрактов, документов для официального оформления производимых на валютном рынке операций;
  • обмен денежных средств в неконвертируемых валютах и свободно конвертируемыми валютами (на основе спроса/предложения).

Это интересно: именно на ММВБ устанавливается текущий рыночный курс российского рубля ко всем иностранным валютам.

Фондовые и валютные рынки

февраль 09, 2017

Какие бывают фондовые и валютные рынки?

Благодаря интенсивному развитию интернета у частных лиц появилась возможность торговать финансовыми инструментами. То есть зарабатывать деньги онлайн. Раньше это могли делать исключительно крупные компании, банки и государственные учреждения.

Фондовые рынки и биржи

Фондовые рынки появились для купли-продажи финансовых активов:

• Акций.
• Облигаций.
• Векселей.
• Опционов.
• Сертификатов: сберегательных, инвестиционных, депозитных.

Эмитенты смогли привлекать капитал для развития. А покупатели — получать доход в разных формах: от перепродажи, выплаты процентов, в виде права голоса и т. д.

Какие бывают рынки

• Первичные. Здесь размещаются бумаги для первичной продажи. Их покупают госорганизации, банки, фонды и трастовые компании.

• Вторичные. К ним относятся фондовые биржи, где перепродают финансовые активы. Биржевая торговля доступна более широкому кругу лиц, включая частных.

Всех участников рынка можно разделить на три категории:

• Эмитентов. Те, кто выпускают ценные бумаги, и несут по ним обязательства.

• Инвесторов. Юридические и физические лица, которые покупают фондовые активы от своего имени и за собственные деньги.

• Финансовых посредников. Самая большая группа по роду деятельности. Сюда входят брокеры (покупают и продают за счет клиентов), инвестиционные компании (выпускают ценные бумаги, инвестируют в них или приобретают за свой счет), негосударственные банки (проводят операции и предоставляют услуги) и консультанты. Все они могут трудиться только на основании лицензии.

Инвестировать в ценные бумаги и совершать с ними сделки можно дистанционно. Чаще всего это делают через посредников. Но крупные вкладчики работают с биржами напрямую. Обычно продажа ценных бумаг ведется так называемыми круглыми лотами — от 100 или 1000 шт. Это накладывает ограничения для начинающих инвесторов, которые не располагают крупным капиталом. То есть сделки с фондовыми активами подходят тем, у кого есть солидный капитал.

Но чтобы торговать на бирже ценных бумаг, нужны не только деньги. Большое значение имеют: • опыт,
• достоверные источники информации,
• способность быстро реагировать. Особенно если речь идет об акциях. Ведь они могут моментально рухнуть или взлететь.

Торговля производными активами

Начинающие трейдеры занимаются маржинальной спекулятивной торговлей контрактами на разницу цен (CFD) акций, индексов и других финансовых инструментов. Обычно их предлагают форекс-брокеры для расширения пула доступных активов. CFD существенно дешевле акций и других ценных бумаг, от которых они произведены. К тому же их покупка не подразумевает реальную поставку и все связанные с ней процедуры: аукцион, регистрацию, передачу документов. Это позволяет заключать сделки длительностью от нескольких секунд. Но многие форекс-брокеры мошенники. Они занимаются клирингом. То есть перекрывают ордера встречными заявками других клиентов или собственным капиталом. Это честно, если посредник — очень крупная компания с большим количеством трейдеров. В остальных случаях появляется конфликт интересов: когда инвестор богатеет, брокер теряет. А ему это невыгодно. Чтобы зарабатывать на торговле CFD, нужно правильно выбрать посредника. А при покупке и продаже классических фондовых активов — найти ценные бумаги, в которые выгодно вкладывать. Новичкам понадобится помощь экспертов. Ведь любые невыясненные вопросы могут обернуться убытками. Поэтому инвестор, который обращается к специалистам, экономит не только время, но и деньги. Консультации по фондовым и валютным рынкам можно получить в Smartguide.

Валютные рынки

Они предназначены для купли-продажи иностранной валюты. Бывают:

• международными,
• региональными,
• национальными.

Задача валютных рынков — удовлетворить спрос государственных организаций и компаний, занимающихся международной торговлей. Операции осуществляются на биржах. Например, Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ). Ей руководят правительство Москвы, Центробанк России, Сбербанк, АСБ и ряд крупных финансовых компаний. Как и все валютные биржи, ММВБ является закрытым акционерным обществом. Операции могут проводить только ее члены. То есть частный инвестор не может попасть на валютный рынок. Потому что биржи созданы не для получения прибыли, а для обмена валют и выполнения предписаний государства. Например, конвертации половины прибыли, полученной в иностранных денежных знаках. Сделки на валютном рынке осуществляются через брокеров или дилеров. Каждый раз проводится аукцион на закупку нужного количества валюты. Процедура может длиться несколько дней. Инвестировать в биржи невозможно. Но есть и другие способы заработать. К их числу относится спекулятивная торговля.

Форекс

Когда в 1971 году США отказались от привязки доллара к золоту, под угрозой оказались все зависящие от него валюты (на тот момент почти все в мире). Появилась необходимость создать новую систему установки курса. Ей стал свободный валютный рынок — Foreign exchange market (Forex), появившийся после 1978 года. Там стоимость определялась спросом и предложением. В 2016 году ежедневный оборот рынка «Форекс» составил более $ 5 трлн. Здесь стали продавать и покупать деньги банки, а также крупные международные компании. А центробанки использовали его для стабилизации курса нацвалюты.

Есть ли на Форексе место частному инвестору и как он может зарабатывать

Он точно не сможет выйти на этот рынок напрямую.
И вот почему:

• Средний объем сделки составляет $ 5 млн.
• Проводятся реальные поставки валюты.
• Одна конвертация обходится в $ 60–300. А еще каждый месяц нужно платить $ 6000 за использование межбанковских информационных терминалов.

Но выход есть. И это посредники. Они значительно удешевляют стоимость услуг конвертации. В том числе за счет клиринга.

Зачем нужны брокеры

Именно они и дилинговые центры делают возможной конвертацию небольших сумм с меньшими затратами, а также предлагают услугу, которая позволяет частным лицам зарабатывать онлайн. Речь о маржинальной спекулятивной торговле с кредитным плечом. Чаще всего она ведется без реальных поставок, что быстро и удобно. Трейдеры (инвесторы) покупают и продают валютные пары, используя ордера. Данный подход отлично реализован онлайн через специальные терминалы. Там есть не только актуальные котировки и функционал для торговли, но и инструменты для анализа рынка, а также возможность автоматизировать процесс при помощи алгоритмов.

На смену дилинговым центрам приходят брокеры, которые работают через ECN-агрегаторы и схожие системы. Их суть в том, чтобы собирать ордера от большого количества клиентов разных посредников и обрабатывать их в автоматическом режиме. Это исключает необходимость клиринга, что повышает безопасность сотрудничества. Популярность ECN растет. В том числе за счет более высокой ликвидности. При этом проскальзывания получаются минимальными. А значит, можно использовать более сложные стратегии. Первый шаг к успеху в спекулятивной торговле на валютном рынке — правильный выбор посредника. Но нужно быть внимательным. Ведь их очень много. Причем каждый предлагает разные условия обслуживания и возможности.

Читать еще:  Именные ценные бумаги являются

Какими способами получать пассивный доход

Ищете онлайн-проекты, которые будут приносить стабильные дивиденды без вашего участия? Обратите внимание на многочисленные фонды. Они привлекают инвестиции от большого количества людей и используют их, чтобы вкладывать в определенные портфели активов. Часть дохода от них фонды забирают себе. А остальное выплачивают вкладчику. В Сети популярны паевые инвестиционные фонды (ПИФы). Они работают так: инвестор покупает пай, от размера которого зависит будущий доход.

Какими бывают ПИФы

Их делят на три вида.

Закрытые

Как правило, они создаются под конкретный проект. Деньги вкладываются на фиксированный срок — от 1 до 15 лет. Закрытые ПИФы подходят долгосрочным инвесторам. Потому что нет риска распродажи паев, а прибыль выплачивается в конце срока действия. Но проблема в том, что проект, для которого создан такой паевой фонд, может не принести доход.

Открытые

Пай можно покупать и продавать в любой рабочий день. Все, что нужно, — учитывать ликвидность активов, в которые вкладываются средства.

Интервальные

В такой паевой инвестиционный фонд можно войти и выйти 1–4 раза в год в течение 2 недель. Обычно ПИФы вкладывают деньги в фондовые и валютные активы. Закрытые могут инвестировать в недвижимость. Но они доступны очень узкому кругу вкладчиков.

Хедж-фонды

Хеджирование подразумевает компенсацию рисков открытием противоположных позиций на разных рынках. Но это не основное занятие хедж-фондов.

Главное их отличие от других инвестиционных организаций в том, что они имеют право использовать:

• более широкий пул инструментов для формирования портфеля;
• агрессивные стратегии по сравнению с теми же ПИФами.

Это позволяет им зарабатывать тогда, когда у других фондов нет такой возможности. Например, при падении рынков. В целом доходность хедж-фондов выше, чем у остальных. Но и риски больше. Поэтому нужно максимально внимательно подходить к выбору компании. Из-за сложности регистрации в России не очень много хедж-фондов. Зато они доступнее частным лицам. Например, граждане США должны обязательно быть профессиональными инвесторами и вложить не менее $ 5 млн. А жители СНГ — нет.

Есть ли альтернатива хедж-фондам

Да, доверительное управление. Там средства контролирует управляющий или представитель брокера. По своей сути довуправление похоже на хедж-фонды. Оно может стать источником дополнительного пассивного дохода.

Сделки с рублем за рубежом обогнали торговлю внутри России

Внебиржевые операции с рублем (в паре с любыми другими валютами) за пределами России выросли за минувшие три года на 84% и обогнали торговлю рублем на территории страны, следует из нового доклада Банка международных расчетов (Bank for International Settlements, BIS).

  • По данным BIS, в апреле 2019 года (месяц, за который собирались данные) средний дневной оборот «офшорной» торговли рублем составил $40 млрд. Это на 84% больше, чем в 2016-м.
  • Больший рост зарубежных сделок среди валют развивающихся рынков продемонстрировали только индийская рупия (179%), гонконгский доллар (176%) и корейская вона (97%).
  • Внутри России (сделки между резидентами) оборот рубля составил вдвое меньше — $20 млрд. При этом он сократился почти на 27% с 2016 года.
  • Наконец, по операциям «резидент — нерезидент» среднедневной оборот по рублю составил $12 млрд — на 38% больше, чем три года назад.

Получается, что три года назад средний дневной оборот сделок с рублем, в которых хотя бы одной стороной выступает российский резидент, достигал $36 млрд и превышал нерезидентские сделки ($21,7 млрд). А теперь это соотношение изменилось в пользу зарубежных сделок ($40 млрд) против сделок, где участвует российский резидент ($32 млрд).

Статистика BIS включает спотовые (наличные) сделки, а также производные инструменты — форвардные контракты, валютные свопы, валютно-процентные свопы и внебиржевые опционы.

В торговле рублем около 47% приходится на спотовые сделки, 36% — на валютные свопы (FX swaps), около 14% — на форварды, следует из данных BIS.

Привлекательные валюты развивающихся стран

Как отмечается в докладе, офшорный рынок валюты и внебиржевых деривативов к 2019 году разросся и стал более диверсифицированным, чем когда-либо. Ежедневный оборот валютного рынка достиг $6,6 трлн в апреле 2019-го по сравнению с $5,1 трлн тремя годами ранее. Особенно выросла торговля валютными свопами, которые преимущественно имеют срок обращения менее недели.

На рост офшорной торговли валютой и увеличение числа участников рынка повлиял технический прогресс. Электронная торговля позволила относительно мелким игрокам работать на рынке, где традиционно преобладают междилерские торги среди крупных банков. Но глобальный валютный рынок остается менее прозрачным, чем другие финансовые рынки, поскольку сделки совершаются в основном вне бирж.

На российском рынке валюты на электронные методы исполнения сделок приходилось 86% от всех сделок и только 14% — на голосовые методы, следует из данных Банка России на апрель 2019 года.

В глобальной торговле продолжают доминировать доллар и евро. Однако торговля валютами развивающихся стран растет быстрее по сравнению с классическими валютами (евро, доллар, британский фунт, швейцарский франк и т.д.), пишет BIS. Так, доля валют развивающихся экономик в глобальном обороте валютной торговли выросла до 23% в 2019 году (с 19% в 2016-м).

Глобальный оборот рубля растет, но все еще проигрывает другим валютам

Общий дневной оборот торговли рублем (спотовые сделки и производные инструменты, биржевые торги и внебиржевой рынок) составил $73,9 млрд в апреле 2019 года — на 15,5% больше, чем в 2016 году, следует из данных BIS. При этом почти 98% всей торговли рублем приходится на внебиржевой рынок.

Тем не менее рубль по обороту уступает, например, мексиканскому песо и бразильскому реалу (см. инфографику), несмотря на то что Россия опережает и Мексику, и Бразилию по доле в мировом ВВП (по паритету покупательной способности).

Рост торговли валютами развивающихся стран вне фондовых площадок их стран — общая тенденция для всех государств этой группы, и рубль в этом не исключение, говорит аналитик долгового рынка инвестиционной компании «Иволга Капитал» Илья Григорьев. «Последние три года на рынке в основном преобладали risk-on настроения в течение долгого периода времени, а также наблюдался колоссальный рост участников за счет частных трейдеров: они получили более легкий доступ к таким инструментам за счет развития электронных брокерских систем», — отмечает он.

Как поясняет Григорьев, спрос на активы повышенного риска на валютном рынке привлек в валюты развивающихся экономик много средств в виде спотовых сделок и деривативов. «В основном это были крупные институциональные игроки, многие из которых в рамках агрессивных стратегий держали валютные позиции. Также за эти годы отметился рост операций частных инвесторов, которые ведут себя более активно и рискованно», — добавил аналитик.

Почему растет популярность рубля

На увеличение доли рубля во внешних операциях повлияло поведение международных институциональных инвесторов, предполагает профессор финансов РЭШ Олег Шибанов. «С одной стороны, кому-то что-то запрещают и в какие-то акции нельзя инвестировать (имеются в виду санкции. — РБК), с другой стороны, американские фонды действительно приходят на рынок и больше 30% в ОФЗ — это, видимо, иностранцы», — указывает он.

По данным ЦБ, доля нерезидентов в ОФЗ с 1 мая 2016 года по 1 мая 2019-го выросла с 22,6 до 27,8%, а объем рынка рублевых гособлигаций за это время увеличился в 1,5 раза, с 5,2 трлн до 8 трлн руб. В результате объем ОФЗ у иностранцев за три года удвоился, с 1,1 трлн до 2,2 трлн руб.

По словам Шибанова, если инвестор хочет получать доходность по ОФЗ в долларах, ему нужны какие-то деривативные инструменты, например форварды. «Скорее всего, бóльшая часть этой внешней торговли рублем — это торговля в деривативах в большей степени, чем в спотах», — отметил эксперт.

Начальник отдела инвестиционных идей компании «БКС Брокер» Нарек Авакян связывает тенденцию с дедолларизацией торговли и попыткой ухода от санкционных рисков. То же самое характерно и для других нерезервных валют — индийской рупии, малайзийского ринггита и др., подчеркивает он.

То, что рост популярности офшорного рубля произошел именно за последние три года, неудивительно, так как после 2014 года были введены антироссийские санкции со стороны США, напоминает Авакян. Он уверен, что популярность офшорного рубля со временем будет только расти: «Курс российского правительства на дедолларизацию экономики и финансовой системы все более явный, все больше торговых сделок проходит вне доллара».

BIS публикует обзоры валютного и внебиржевого рынка раз в три года. В этом году исследование охватило 1,3 тыс. агентов, преимущественно банков, из 53 стран.

Фондовые и валютные рынки

февраль 09, 2017

Какие бывают фондовые и валютные рынки?

Благодаря интенсивному развитию интернета у частных лиц появилась возможность торговать финансовыми инструментами. То есть зарабатывать деньги онлайн. Раньше это могли делать исключительно крупные компании, банки и государственные учреждения.

Читать еще:  Внебиржевой рынок отс

Фондовые рынки и биржи

Фондовые рынки появились для купли-продажи финансовых активов:

• Акций.
• Облигаций.
• Векселей.
• Опционов.
• Сертификатов: сберегательных, инвестиционных, депозитных.

Эмитенты смогли привлекать капитал для развития. А покупатели — получать доход в разных формах: от перепродажи, выплаты процентов, в виде права голоса и т. д.

Какие бывают рынки

• Первичные. Здесь размещаются бумаги для первичной продажи. Их покупают госорганизации, банки, фонды и трастовые компании.

• Вторичные. К ним относятся фондовые биржи, где перепродают финансовые активы. Биржевая торговля доступна более широкому кругу лиц, включая частных.

Всех участников рынка можно разделить на три категории:

• Эмитентов. Те, кто выпускают ценные бумаги, и несут по ним обязательства.

• Инвесторов. Юридические и физические лица, которые покупают фондовые активы от своего имени и за собственные деньги.

• Финансовых посредников. Самая большая группа по роду деятельности. Сюда входят брокеры (покупают и продают за счет клиентов), инвестиционные компании (выпускают ценные бумаги, инвестируют в них или приобретают за свой счет), негосударственные банки (проводят операции и предоставляют услуги) и консультанты. Все они могут трудиться только на основании лицензии.

Инвестировать в ценные бумаги и совершать с ними сделки можно дистанционно. Чаще всего это делают через посредников. Но крупные вкладчики работают с биржами напрямую. Обычно продажа ценных бумаг ведется так называемыми круглыми лотами — от 100 или 1000 шт. Это накладывает ограничения для начинающих инвесторов, которые не располагают крупным капиталом. То есть сделки с фондовыми активами подходят тем, у кого есть солидный капитал.

Но чтобы торговать на бирже ценных бумаг, нужны не только деньги. Большое значение имеют: • опыт,
• достоверные источники информации,
• способность быстро реагировать. Особенно если речь идет об акциях. Ведь они могут моментально рухнуть или взлететь.

Торговля производными активами

Начинающие трейдеры занимаются маржинальной спекулятивной торговлей контрактами на разницу цен (CFD) акций, индексов и других финансовых инструментов. Обычно их предлагают форекс-брокеры для расширения пула доступных активов. CFD существенно дешевле акций и других ценных бумаг, от которых они произведены. К тому же их покупка не подразумевает реальную поставку и все связанные с ней процедуры: аукцион, регистрацию, передачу документов. Это позволяет заключать сделки длительностью от нескольких секунд. Но многие форекс-брокеры мошенники. Они занимаются клирингом. То есть перекрывают ордера встречными заявками других клиентов или собственным капиталом. Это честно, если посредник — очень крупная компания с большим количеством трейдеров. В остальных случаях появляется конфликт интересов: когда инвестор богатеет, брокер теряет. А ему это невыгодно. Чтобы зарабатывать на торговле CFD, нужно правильно выбрать посредника. А при покупке и продаже классических фондовых активов — найти ценные бумаги, в которые выгодно вкладывать. Новичкам понадобится помощь экспертов. Ведь любые невыясненные вопросы могут обернуться убытками. Поэтому инвестор, который обращается к специалистам, экономит не только время, но и деньги. Консультации по фондовым и валютным рынкам можно получить в Smartguide.

Валютные рынки

Они предназначены для купли-продажи иностранной валюты. Бывают:

• международными,
• региональными,
• национальными.

Задача валютных рынков — удовлетворить спрос государственных организаций и компаний, занимающихся международной торговлей. Операции осуществляются на биржах. Например, Московской межбанковской валютной бирже (ММВБ). Ей руководят правительство Москвы, Центробанк России, Сбербанк, АСБ и ряд крупных финансовых компаний. Как и все валютные биржи, ММВБ является закрытым акционерным обществом. Операции могут проводить только ее члены. То есть частный инвестор не может попасть на валютный рынок. Потому что биржи созданы не для получения прибыли, а для обмена валют и выполнения предписаний государства. Например, конвертации половины прибыли, полученной в иностранных денежных знаках. Сделки на валютном рынке осуществляются через брокеров или дилеров. Каждый раз проводится аукцион на закупку нужного количества валюты. Процедура может длиться несколько дней. Инвестировать в биржи невозможно. Но есть и другие способы заработать. К их числу относится спекулятивная торговля.

Форекс

Когда в 1971 году США отказались от привязки доллара к золоту, под угрозой оказались все зависящие от него валюты (на тот момент почти все в мире). Появилась необходимость создать новую систему установки курса. Ей стал свободный валютный рынок — Foreign exchange market (Forex), появившийся после 1978 года. Там стоимость определялась спросом и предложением. В 2016 году ежедневный оборот рынка «Форекс» составил более $ 5 трлн. Здесь стали продавать и покупать деньги банки, а также крупные международные компании. А центробанки использовали его для стабилизации курса нацвалюты.

Есть ли на Форексе место частному инвестору и как он может зарабатывать

Он точно не сможет выйти на этот рынок напрямую.
И вот почему:

• Средний объем сделки составляет $ 5 млн.
• Проводятся реальные поставки валюты.
• Одна конвертация обходится в $ 60–300. А еще каждый месяц нужно платить $ 6000 за использование межбанковских информационных терминалов.

Но выход есть. И это посредники. Они значительно удешевляют стоимость услуг конвертации. В том числе за счет клиринга.

Зачем нужны брокеры

Именно они и дилинговые центры делают возможной конвертацию небольших сумм с меньшими затратами, а также предлагают услугу, которая позволяет частным лицам зарабатывать онлайн. Речь о маржинальной спекулятивной торговле с кредитным плечом. Чаще всего она ведется без реальных поставок, что быстро и удобно. Трейдеры (инвесторы) покупают и продают валютные пары, используя ордера. Данный подход отлично реализован онлайн через специальные терминалы. Там есть не только актуальные котировки и функционал для торговли, но и инструменты для анализа рынка, а также возможность автоматизировать процесс при помощи алгоритмов.

На смену дилинговым центрам приходят брокеры, которые работают через ECN-агрегаторы и схожие системы. Их суть в том, чтобы собирать ордера от большого количества клиентов разных посредников и обрабатывать их в автоматическом режиме. Это исключает необходимость клиринга, что повышает безопасность сотрудничества. Популярность ECN растет. В том числе за счет более высокой ликвидности. При этом проскальзывания получаются минимальными. А значит, можно использовать более сложные стратегии. Первый шаг к успеху в спекулятивной торговле на валютном рынке — правильный выбор посредника. Но нужно быть внимательным. Ведь их очень много. Причем каждый предлагает разные условия обслуживания и возможности.

Какими способами получать пассивный доход

Ищете онлайн-проекты, которые будут приносить стабильные дивиденды без вашего участия? Обратите внимание на многочисленные фонды. Они привлекают инвестиции от большого количества людей и используют их, чтобы вкладывать в определенные портфели активов. Часть дохода от них фонды забирают себе. А остальное выплачивают вкладчику. В Сети популярны паевые инвестиционные фонды (ПИФы). Они работают так: инвестор покупает пай, от размера которого зависит будущий доход.

Какими бывают ПИФы

Их делят на три вида.

Закрытые

Как правило, они создаются под конкретный проект. Деньги вкладываются на фиксированный срок — от 1 до 15 лет. Закрытые ПИФы подходят долгосрочным инвесторам. Потому что нет риска распродажи паев, а прибыль выплачивается в конце срока действия. Но проблема в том, что проект, для которого создан такой паевой фонд, может не принести доход.

Открытые

Пай можно покупать и продавать в любой рабочий день. Все, что нужно, — учитывать ликвидность активов, в которые вкладываются средства.

Интервальные

В такой паевой инвестиционный фонд можно войти и выйти 1–4 раза в год в течение 2 недель. Обычно ПИФы вкладывают деньги в фондовые и валютные активы. Закрытые могут инвестировать в недвижимость. Но они доступны очень узкому кругу вкладчиков.

Хедж-фонды

Хеджирование подразумевает компенсацию рисков открытием противоположных позиций на разных рынках. Но это не основное занятие хедж-фондов.

Главное их отличие от других инвестиционных организаций в том, что они имеют право использовать:

• более широкий пул инструментов для формирования портфеля;
• агрессивные стратегии по сравнению с теми же ПИФами.

Это позволяет им зарабатывать тогда, когда у других фондов нет такой возможности. Например, при падении рынков. В целом доходность хедж-фондов выше, чем у остальных. Но и риски больше. Поэтому нужно максимально внимательно подходить к выбору компании. Из-за сложности регистрации в России не очень много хедж-фондов. Зато они доступнее частным лицам. Например, граждане США должны обязательно быть профессиональными инвесторами и вложить не менее $ 5 млн. А жители СНГ — нет.

Есть ли альтернатива хедж-фондам

Да, доверительное управление. Там средства контролирует управляющий или представитель брокера. По своей сути довуправление похоже на хедж-фонды. Оно может стать источником дополнительного пассивного дохода.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector