Finance-union.ru

Деньги и власть
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Основными составляющими понятия собственный капитал являются

Собственный капитал предприятия

Автор: Андрей Нестеров ✔ 12.11.2017

Нестеров А.К. Собственный капитал предприятия // Энциклопедия Нестеровых

Собственный капитал формируется на предприятии за счет стоимости имущества, вложенного в предприятие.

Понятие собственного капитала предприятия и его источники

Собственный капитал отражается в третьем разделе бухгалтерского баланса.

Источники собственного капитала предприятия – это вложения в уставный капитал, переоценка внеоборотных активов, добавочный капитал, резервный капитал и нераспределенная прибыль.

Преимущества использования собственного капитала

Недостатки использования собственного капитала

Простота привлечения и использования – решения об увеличении собственного капитала за счет внутренних источников принимаются собственниками и управляющими предприятия без необходимости согласия третьих лиц или внешних хозяйствующих субъектов

Ограниченность объема привлечения – существенно ниже возможности расширения хозяйственной деятельности предприятия, повышения инвестиционной активности. Особенно этот недостаток проявляется в периоды благоприятной конъюнктуры.

Высокая способность к генерированию прибыли – при использовании собственного капитал не требуется уплата ссудного процента во всех его формах.

Высокая стоимость использования – использовать собственный капитал предприятия выходит дороже, чем привлекать заемные средства.

Сохранение финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия в долгосрочном периоде, соответственно снижение вероятности банкротства.

Нет возможности повысить коэффициент рентабельности собственного капитала – так как без привлечения заемных средств невозможно обеспечить превышение коэффициента финансовой рентабельности деятельности предприятия над экономической.

Если сопоставить преимущества и недостатки использования собственного капитала для предприятия, то можно сделать следующий вывод:

Предприятие, которое использует только собственный капитал для производственных, коммерческих и инвестиционных нужд, имеет максимальную финансовую устойчивость и независимость, однако ограничивает темпы своего развития.

Очевидно, что и полностью полагаться на заемный капитал нельзя. Следует соблюдать определенный баланс между использованием собственного и заемного капитала.

Составляющие собственного капитала предприятия

Составляющими собственного капитала являются: уставный, добавочный, резервный капитал, специальные целевые финансовые фонды, нераспределенная прибыль.

Собственный капитал предприятия

Структура собственного капитала предприятия по бухгалтерскому балансу включает:

  • 1310 Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)
  • 1340 Переоценка внеоборотных активов
  • 1350 Добавочный капитал (без переоценки)
  • 1360 Резервный капитал
  • 1370 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

Уставный капитал предприятия

Важнейшим составляющим элементом собственного капитала является уставный капитал – это стартовый капитал, который требуется предприятию для ведения хозяйственной деятельности, совершения финансовых операций, осуществления инвестиций в производство. Основной целью при этом является извлечение прибыли на вложенный капитал. Уставный капитал состоит из вкладов собственных денежных средств участников и вкладов их имущества, которое передается предприятию в счет погашения участником своих обязательств по вкладу.

Уставный капитал для предприятия является имущественной основой осуществления хозяйственной деятельности и определяют долю каждого участника в управлении предприятием, а также гарантирует интересы кредиторов предприятия.

Отличительной особенностью уставного капитала от других составляющих собственного капитала предприятия выступает необходимость его разделения между участниками. Соответственно этому решение общего собрания учредителей об изменении уставного капитала должно сопровождаться указанием о распределении долей между участниками.

Добавочный капитал предприятия

Добавочный капитал формируется из следующих источников:

  • Эиссионный доход (образуется в результате продажи акций выше номинальной стоимости).
  • Суммы дооценки внеоборотных активов.
  • Курсовые разницы, связанные с формированием уставного капитала.
  • Суммы нераспределенной прибыли, направленные как источники покрытия капитальных вложений.
  • Безвозмездно полученное имущество (кроме относящегося к социальной сфере, которое отражается в составе нераспределенной прибыли).
  • Средства ассигнований из бюджета, использованные на финансирование долгосрочных вложений. Такие средства поступают на специальный банковский счет, с которого производится их списание в рамках инвестиционной программы, а израсходованные суммы включаются в состав добавочного капитала. Основанием для включения в добавочный капитал данных сумм является факт их использования по целевому назначению.

За счет средств, направляемых на пополнение собственных оборотных средств, предприятие может пополнить свой добавочный капитал. Это может осуществляться в процессе распределения участниками нераспределенной прибыли предприятия.

Если какая-либо часть добавочного капитала образована в результате поступления конкретного вида имущества, либо увеличения стоимости такого имущества, то она используется на покрытие затрат в связи с выбытием аналогичного имущества, либо уменьшения его стоимости.

Резервный капитал предприятия

Резервный капитал – это страховой капитал предприятия, который предназначен для покрытия убытков, если нет иной возможности их возмещения, а также для выплаты доходов инвесторам и кредиторам, если для этого не хватает полученной прибыли. По своей сути, средства резервного капитала – это гарантия преодоления проблем предприятия, соблюдения интересов третьих лиц, обеспечения бесперебойного характера работы предприятия. Наличие у предприятия резервного капитала в структуре собственного капитала повышает его финансовую устойчивость и способность предприятия отвечать по своим обязательствам.

Формирование резервного капитала предполагает необходимость контроля соблюдения его верхней и нижней границы. При этом предельная величина резервного капитала не может превышать сумму, которая определена во внутриорганизационных документах (также она может быть зафиксирована в учредительных документах) либо в политике распределения прибыли. Поскольку это часть собственного капитала предприятия, то сумму определяют собственники или учредители предприятия. Для ряда предприятий существует обязательный минимальный размер резервного капитала.

Специальные (целевые) финансовые фонды предприятия

Специальные финансовые фонды предприятия формируются целенаправленно за счет собственных финансовых средств для их последующего целевого расходования на особые нужды.

В структуре собственного капитала предприятия в балансе специальные финансовые фонды включаются в сумму по строке 1370 «Нераспределенная прибыль» в части целевых фондов. Бухгалтерский учет ведется по счету 86 «Целевое финансирование» с учетом разницы для коммерческих и некоммерческих организаций.

Порядок формирования, направляемые суммы и прочие условия формирования специальных финансовых фондов предприятия закрепляется в политике распределения прибыли (также данные положения могут найти отражение в учредительных документах).

При формировании целевых фондов специального назначения предприятия чаще всего создают два типа таких фондов:

  1. Фонды накопления – это средства, направляемые на развитие предприятия (модернизацию технологического процесса, создание нового имущества, развитие производства и т.п.). Средства могут быть направлены на реализацию мер, которые приводят к образованию нового имущества у предприятия.
  2. Фонды потребления – это средства, зарезервированные на реализацию мероприятий социального развития, за исключением капитальных вложений, и мер по материальному поощрению сотрудников предприятия. Сюда могут быть включены и иные аналогичные меры, при условии, что реализация таких мер не должна приводить к образованию нового имущества у предприятия.

В зависимости от целей предприятие может создавать резервы на следующие аспекты:

  • предстоящую оплату отпусков работникам;
  • выплату ежегодного вознаграждения за выслугу лет;
  • выплату вознаграждений по итогам работы за год;
  • ремонт основных средств;
  • производственные затраты по подготовительным работам в связи с сезонным характером производства;
  • предстоящие затраты на рекультивацию земель и осуществление иных природоохранных мероприятий;
  • предстоящие затраты по ремонту предметов, предназначенных для сдачи в аренду по договору проката;
  • гарантийный ремонт и гарантийное обслуживание;
  • покрытие иных предвиденных затрат и другие цели, предусмотренные законодательством Российской Федерации, нормативными правовыми актами Минфина России.

Нераспределенная прибыль предприятия

Нераспределенная прибыль предприятия – определяется как разница между финансовым результатом предприятия за отчетный период и суммой платежей, подлежащих к уплате за счет прибыли после налогообложения.

Эта часть собственного капитала предприятия предназначена для реинвестирования в развитие производства, т.е. является одной из форм резервных финансовых средств предприятия, которые обеспечат его развитие в будущем периоде.

Нераспределенной прибыли у предприятия может не быть, если собственники изымут всю заработанную им прибыль в качестве своего дохода. В этом случае происходит отказ от будущего развития предприятия.

Либо собственники отказываются от текущего дохода в пользу увеличения собственного капитала предприятия, тогда происходит реинвестирование прибыли в развитие производства. Доход собственников будет увеличиваться не за счет текущих доходов, а за счет увеличения их доли в собственном капитале предприятия.

На практике чаще соблюдается определенное соотношение между изымаемой прибылью, которую заработало предприятия, и той ее частью, которая реинвестируется в развитие производства.

Если предприятие получает возможность расширить масштаб своей хозяйственной деятельности, то следствием является рост зарабатываемой прибыли.

Управление собственным капиталом предприятия

Размер собственного капитала является критерием оценки инвестиционной привлекательности предприятия, соответственно управление собственным капиталом предприятия является одним из основных направлений его финансовой деятельности. Каждый хозяйствующий субъект стремится максимизировать уровень собственного капитала.

Вместе с тем, в процессе управления собственным капиталом необходимо учитывать рост и сокращение потребностей предприятия в течение времени, поэтому нецелесообразно полностью обеспечивать хозяйственные процессы на предприятии за счет собственных источников. Такой подход приводит к образованию излишков оборотных активов, простаиванию основных средств в отдельные моменты, что может привести к ослаблению стимулов к их рациональному и эффективному использованию.

Следовательно, необходимо учитывать возможность привлечения заемных средств для определенных потребностей или в случае роста потребности в оборотных средствах.

Управление собственным капиталом предприятия в этой связи предполагает необходимость поддержания здорового соотношения между размером собственного капитала и суммой заемных средств.

  1. Берзинь И.Э. Экономика фирмы. – М.: Инфра-М, 2013.
  2. Вайс Е.С., Васильцова В.М., Вайс Т.А., Васильцов В.С. Планирование на предприятии. – М.: Кнорус, 2017.
  3. Градов А.П. Экономическая стратегия фирмы. – СПб.: Питер, 2014.
  4. Любушин Н.П. Экономика организации. – М.: Кнорус, 2016.

Понятие капитала. Составляющие собственного капитала.

2 Уставный капитал. Его формирование и учёт.

3 Добавочный капитал (ДК), его формирование и учёт.

4 Резервный капитал (РК), его формирование и учёт.

5 Учёт нераспределённой прибыли (непокрытого убытка).

6 Учёт Гос. помощи и целевого финансирования.

1) Понятие капитала. Составляющие собственного капитала.

Капитал – совокупность мат. Ценностей, денежных ср-в, финансовых вложений и затрат на приобретение прав для осущ-ия предпр. Деят-ти орг-ции.

В БУ капитал подразделяется на: активный, пассивный

Активный – капитал действующий в виде имущества, отражённый в Активе баланса.

Пассивный – отражает источники формирования действующего капитала, отраженного в Пассиве баланса.

В Пассиве капитал подразделяется на собственный и заёмный; Собственный капитал в общем виде определяется стоимостью имущества принадлежащего организации. Он состоит из: Уставного капитала (УК), Добавочного капитала (ДК), Резервного капитала (РК), Нераспределённой прибыли, Целевых, спец фондов (фондов спец. Назначения)

Вел-на собственного капитала отраж в 3-ем разделе «Капитал и резервы» по стр. 490.

Читать еще:  Доля уставного капитала принадлежащая обществу

УК- 410, ДК — 420, РК — 430, не распред прибыль — 470.

Организация в составе годовой БО предоставляет форму №3 «отчёт об изм капитала»

2) Уставный капитал. Его формирование и учёт.

В соответствии с 99 статьёй гражданского кодекса РФ:

УК – это min.размер имущества организации, выступающего гарантом интересов его кредиторов и состоящий из совокупности вкладов его участников. В зависимости от орг-правовой формы УК может быть представлен в неск. видах:

1) УК (формир АО и ОАО) – это совокуп вкладов учредителей в ден. выраж в имущ-во орг-ции при её создании для обеспечения деят-ти в размерах, опр учредит документами.

2) Складочный капитал – совокуп вкладов полного тов-ва или тов-ва на вере, внесён в товарищество для осущ. его хоз. деят-ти.

3) Гос. и муницип. унитарн. орг — вместо уставного или складочного капитала форм уставный фонд, под кот понимают совокуп выделен организац. осн и оборот ср-в.

4) Паевой фонд – совок-ть паевых взносов членов произв кооператива для совмесн. ведения предприним деятельности.

1) УК явл. имущ основой для деят-ти орг, т.е первонач или стартовым кап-ом, — его размер опред-ся учредителями в зависимости от организац-правовой формы предприятия. Для ОАО и МУП и ГУП не менее 1000 мин. размера оплаты труда. Для АО, ОАО и др. орг-ий не менее 100 МРОТ.

2) Образование УК позволяет определить долю каждого учредителя в орг, этой доли соотв кол-во голосов учредителя на общем собрании и размер его доходов.

3) Гарантийная. УК свидет-ет об опред. ст-ти имущ-ва, кот располагает орг и => назначение УК гарантировать обязательство орг-ции перед 3-мя лицами путём определения min размера имущества орг.

Вел-на УК зарегестрир. в учредит. док отраж на сч. 80 «УК»

1) на вел-ну УК после Гос. рег-ции предпр делают запись: Д75-1, К80;

2) При фактич. внесении капитала учредит-ми : Д08,10,41,50,51,52, К75-1;

Может различаться вел-на оценки имущ-ва на момент фактич. внесения вклада и на момент регистрац. учредит док разница отражается на сч. 83 «ДК».

Размер УК может быть изменён только по решению общего собрания учредителей. Изменение вносится в устав организации и учредит. договор и регистрируется в гос. органах. Вел-на УК отраж по К80. Изменение УК может произв в сторону увеличения / уменьшения.

Увеличение УК возможно за счёт:

1) Выпуска дополнительных акций:

— на сумму дополнит выпущенных акций: Д75, К80

— оплачены акции: Д51,52, К 75

2) Внесение дополнительных вкладов учред тов-ва: Д08,10,41,50,51,52 К75

Увеличение УК на сумму вклада: Д75, К80

3) Направление средств ДК в установленном порядке: Д83, К80.

Уменьшение УК возможно за счет:

1) Изъятия вклада учредителя:

— Изъят вклад Д75, К51,52,91.

— Уменьшен УК на вел-ну изъятого вклада Д80 К75

2) Аннулирование собственных акций АО

— Выкуплены акции у акционеров: Д81, К50,51,52.

— Аннулированы акции: Д80, К81.

3) Уменьшение вклада или номинальной стоимости вклада при доведении размеров УК до вел чистых активов: Д80, К83.

Особенности учёта расчётов по выделенному имуществу и распределению доходов на унитарном предприятии.

В унитарных предпр для учёта расчётов с гос. и муницип. органами по выделенному имуществу и распределен. Доходов исп сч75, к кот м.б. открыты субсчета: 75-1 «Расчёты по выделенному имуществу», 75-2 « Расчёты по выплате доходов»

На1субсчёте учитываются расчёты предприятия с гос. органами или органами местного самоупр по передаваемому ему на баланс на праве хоз. ведения или оперативн. Упр — имущества. При созд унит. предпр и наделение его имуществом в БУ дел. запись: Д75-1, К 80. При фактич. получении унит. предприятием имущества или ден. Ср-в: Д08,10,41,50,51,52, К75-1. Наделение унит. предприятия оборотными или внеоб. активами со стороны гос и муницип. фондов (без увеличения уставного фонда предп-ия) отраж: Д75-1, К84.

При фактич получении унит. предприятием имущества и ден. средств производ. запись: Д08,50,58, К75-1.

Изъятие у предпр имущ-ва и ден. Ср-в отраж в БУ предприятия: Д75-1, К01,10,50,51.

Одновременно на стоимость изъятого имущества уменьшают капитал предприятия: Д80,84, К75-1.

При выделении гос и муницип. органами унитарн. предпр ср-в целевого назначения выделен средства отраж-ся: Д75-1, К86.

Фактич. поступление ден. сре-тв отраж: Д50,51, К75-1.

На 2 субсчёте учитывают расчёты унитарного предпр с гос. органами и органами местного самоупр. По причитающимся этим органам доходов по результатам деят-ти унит. пред-ия.

Начисление доходов отражается в БУ: Д84, К75-2

Перечисление суммы доходов отраж : Д75-2, К50,51.

Счёт 75-2 используется предприятием других форм собственности для учёта расчётов му собой по передаче опред. Видов имущества на основе права хоз. видения. Аналитический учёт по сч75 ведется по каждому предприятию.

Особенности учёта капитала и прибыли (убытка) в товариществах и кооперативах.

В хоз. товариществах внесён. кап учитывается, как долевой. На каждого уч-ка открыв. отдельн. аналитический счёт, на кот учитыв сумма внесен уч-ком вклада в виде ден. ср-в или др.имущ. Вносимое имущ-во обычно оценив. по рыноч. ценам. Цены соглас му участниками. При выбытии члена тов-ва ему выплач часть ст-ти имущ-ва, пропорц. его доле в складочн. капитале. Получ прибыль распред му всеми членами тов-ва, обычно пропорц. их долям в складочн. капитале. Убытки распред. таким же образом, но только му полными участниками товарищ-ва. При наличии убытков и уменьшении в следствии этого чистой ст-ти имущ до ст-ти ниже складоч кап получен. затем прибыль не распределяется до тех пор пока чист ст-ть имущ не превысит складочн. капитал. Для обобщ инф о сост и движ складоч. кап-ла используют Сч80.

Расчёты с участниками по вкладам в складоч. капитал отраж: Д 75, К80.

Поступившие по вкладам денежные ср-ва или иные виды имущ отраж по Д счетов учёта денежных ср-тв и соотв счетов учёта имущ с К75. Вел-на складочного капитала не явл. фиксированной и может изм. По окончанию года Сальдо со сч99 списывают на сч80 и распределяют пропорц доле в складочн кап-ле .

Участник полного тов-ва может передать с согласия остальных его членов свою долю или часть доли в складоч. капитале др. лицу, кот. становится участником его товарищества. По таким операциям, вел-на складоч. кап не изм. Изм отраж. только в аналитических счетах по учёту складоч кап. При ликвидации товарищества, его имущество распред-ся му членами-участниками след. образом:

1) Если имущ-во продано с прибылью, то она распред сверх их вклада му участниками в долевой капитал пропорц-но долям в складочном кап-ле.

2) Коммандитистом выплач только их сумма в складоч кап, если условие предусм в договоре.

3) Если имущ-во продано с убытком, то распред. с уменьшением пропорц-но долям в складочном капитале.

При повышении убытка в сумме складоч. кап-ла, участники товарищ-ва, кроме коммандитистов несут солидарную ответственность по обязательствам товарищества всем своим имуществом. Если некотор. участники тов-ва не могут оплатить в своей доле долг, то он распред му другими участниками по соглашению му ними.

В кооперативе паевой фонд формир. за счет обязат. взносов членов кооператива. Перечисление части полученной прибыли в паев фонд, вкл в него прибыли капитализированной в имущество дан. орг. На сумму взноса членов кооператива сост: Д75, К80. Прибыль кооператива распред в соответствии с его уставом, часть направляется в паевой фонд, часть – распред. му членами кооператива.

Перечисл части прибыли в паевой фонд: Д99, К80.

Образовавшиеся убытки члены кооператива обязаны в теч 3мес. со дня утверждения ежегодного баланса покрыть путем дополнит взносов. В случае не вып этой обязанности кооператив может быть ликвидирован в судебном порядке по требованию кредиторов.

Члены потребит-го кооператива несут субсидиарную ответственность по его обязат-вам и в пределах не внесён части дополнит взноса каждого члена кооператива. Выбывшие члены кооператива имеют право на получение своего пая за счёт паевого фонда. Кроме того паев. фонд уменьшается за счёт покрытия убытка не покрытого страховыми и резервными фондами. Операции по уменьшению паевого фонда: Д80, К99. Аналитич. учёт паев. фонда осущ-ся по лицевым счетам членов кооператива.

3. Добавочный капитал (ДК), его формирование и учёт.

Для учёта средств ДК исп Сч.83.

Существует несколько источников формирования ДК:

1) Эмиссионный доход

2) Сумма до оценки вне оборотных активов.

3) Курсовые разницы связ с форм УК.

Эмиссион доход – ср-ва получ АО от продажи своих акций сверх их номинальной ст-ти.

Эмиссионныйдох отраж. след проводками:

1) Д75, К80. Отражен выпуск акций по номинальной сто-ти.

2) Д50,51,52, К75. Внесено фактич. в оплату акций.

3) Д75, К83. Отражена разница м/у фактич. и номин. ст-тью акций. Эта разница явл. Эмиссионным доходом.

Эмиссионный доход может быть направлен на:

1) Увеличение УК. Д83, К80.

2) Выкуп акций по требованию акционеров при реорганизации АО. Д83, К81.

Сумма дооценки внеоб. активов – это величина прироста ст-ти имущ за счёт доведения её до рыноч. Ст-ти на момент дооценки. Д01, К83 — на сумму дооценки до восст ст-ти. Д83, К02– на сумму дооценки начислен аморт. Сумма ДК сформированная в результате переоценки может направлена на:

1) Проведение переоценки в сторону снижения сто-ти.

Д83, К01 – на сумму оценки до восстановительной сто-ти.

Д02, К83 – на сумму оценки начисленной амортизации.

2) На увеличение УК. Д83, К80.

Курсовые разницы связанные с формированием УК. В соответствии с ПБУ 3/2006 под курсовой разницей признают разность м/у рублевой оценкой задолж-ти учредит. по вкладу в УК орг-ции в иностранной валюте по курсу ЦБ РФ на дату фактич. внесён вклада и рублёвой оценкой этого вклада на дату регистрации учредит. документов.

4. Резервный капитал (РК), его формирование и учёт.

РК созд в обяз. порядке АО и совместные орг-ции в соотв с действ законодат-ом. По своему усмотрению его могут создавать и другие орг-ции. РК форм путём обязат ежегодных отчисл от чистой прибыли до достижения размера установленного в уставе.

Читать еще:  Добавочный капитал это простыми словами

Собственный капитал предприятия

Собственный капитал представляет собой совокупность финансовых ресурсов компании, сформированных за счёт средств учредителей (участников) и финансовых результатов собственной деятельности. Следует различать термины «собственный капитал» и «чистые активы». Чистые активы равны совокупным активам (англ. assets) за вычетом совокупных обязательств (англ. liabilities). Представляет собой сумму превышения рыночной стоимости собственности над непогашенной задолженностью.

Как показатель балансового отчета представляет собой:

1. уставный капитал (оплаченный акционерный капитал);

2. нераспределенную прибыль, заработанную предприятием в результате эффективной деятельности и остающуюся в его распоряжении;

3. добавочный капитал (формируется по результатам переоценки активов, за счёт эмиссионного дохода; безвозмездно полученные предприятием ценности);

4. резервный капитал — резервный фонд (из чистой прибыли создаётся); фонд потребления (также из чистой прибыли) и т.п. см. форму № 1 Бухгалтерский баланс.

Собственный капитал предприятия представляет собой стоимость (денежную оценку) имущества предприятия, полностью находящегося в его собственности. В учете величина собственного капитала исчисляется как разность между стоимостью всего имущества по балансу, или активами, включая суммы, невостребованные с различных должников предприятия, и всеми обязательствами предприятия в данный момент времени.

Собственный капитал предприятия складывается из различных источников: уставного, или складочного, капитала, различных взносов и пожертвований, прибыли, непосредственно зависящей от результатов деятельности предприятия. Особая роль принадлежит уставному капиталу.

Уставный капитал представляет собой совокупность средств (вкладов, взносов, долей) учредителей (участников) в имущество при создании предприятия для обеспечения его деятельности в размерах, определенных учредительными документами. Уставный капитал является первоначальным, исходным капиталом для предприятия. Его величина определяется с учетом предполагаемой хозяйственной (производственной) деятельности и фиксируется в момент государственной регистрации предприятия. Определенные особенности имеет процесс формирования уставного капитал акционерных обществ (АО). Уставный капитал АО представляет, с одной стороны, собственные средства общества как юридического лица, а с другой – сумму вкладов акционеров.

Кроме того, в состав собственного капитала, которым может оперировать хозяйствующий субъект без оговорок при совершении сделок, входит нераспределенная прибыль; фонды специального назначения и прочие резервы. Также к собственным средствам относятся безвозмездные поступления и правительственные субсидии. Величина уставного капитала должна быть определена в уставе и других учредительных документах организации, зарегистрированных в органах исполнительной власти. Она может быть изменена только после внесения соответствующих изменений в учредительные документы.

Добавочный капитал включает стоимость имущества, внесенного учредителями (акционерами) сверх зарегистрированной величины уставного капитала; суммы, образующиеся в результате изменений стоимости имущества при его переоценке; другие поступления в собственный капитал предприятия.

Резервный капитал – это часть собственного капитала, выделяемого из прибыли организации для покрытия возможных убытков и потерь. Величина резервного капитала и порядок его образования определяются законодательством РФ и уставом организации.

Нераспределенная прибыль – основной источник накопления имущества предприятия или организации. Это часть валовой прибыли, оставшаяся после уплаты налога на прибыль в бюджет и отвлечения средств за счет прибыли на другие цели.

Фонды специального назначения характеризуют чистую прибыль, направленную на производственное развитие и расширение предприятия, а также на мероприятия социального характера.

К прочим резервам относятся резервы, которые создаются на предприятии в связи с предстоящими крупными расходами, включаемыми в себестоимость и издержки обращения. Субсидии и поступления образуются в результате специальных ассигнований из бюджета, внебюджетных фондов, других организаций и физических лиц.

Все собственные средства в той или иной степени служат источниками формирования средств, используемых организацией для достижения поставленных целей.

В составе собственного капитала могут быть выделены две основные составляющие: инвестированный капитал, т.е. капитал, вложенный собственниками в предприятие; и накопленный капитал, т.е. капитал, созданный на предприятии сверх того, что первоначально авансировано собственниками.

Как рассчитать совокупный капитал предприятия по балансу?

Привет на связи Василий Жданов в статье рассмотрим пример расчета совокупного капитала предприятия. Как показывает практика, такие понятие, как «свой либо собственный капитал», «свои либо собственные средства», а также «чистые активы» употребляются как синонимы. На самом деле они действительно взаимозаменяемые, поскольку их определения во многом соответствуют. Слова «собственный» и «свой», по сути, идентичны. А термин «капитал» экономисты вполне обоснованно используют при характеристике активов. Хотя точное определение его звучит так капитал – совокупность заемного и собственного капитала.

Примером заемного капитала могут быть фактически любые кратковременные и долговременные обязательства организации перед физлицами и иными юрлицами. Чаще всего в этом качестве выступают кредиты и займы. Между тем капитал предприятия (свой, собственный) рассматривают с разных позиций.

В общем случае принято говорить, что свой капитал – это часть бух. баланса, которая отображает остаточное требование учредителей к образованному ими юрлицу. На протяжении каждого отчетного периода он может меняться: уменьшаться либо увеличиваться. Его величина зависит от двух основных факторов:

  1. Дополнительных инвестиций (например, безмездное получение ценностей).
  2. Итогов собственной деятельности (к примеру, ЧД за конкретный отчетный период).

По факту применяется следующая норма. Меняется (снижается либо увеличивается) величина чистых активов на протяжении конкретного периода, соответственно, видоизменяется и свой капитал предприятия. Одно изменение вытекает из другого.

Краткая характеристика и состав капитала предприятия

Капитал организации может быть денежным (т. е. в денежном выражении, в деньгах) либо реальным, подразумевающим свое выражение в средствах производства. Этот подход признается наиболее оптимальным в отношении капитала.

Как принято, денежный капитал (ДК), проще говоря, деньги используются организацией для целей закупки средств производства. При этом денежные средства, которые идут на обеспечение хоз. деятельности, могут быть как собственными, так и заемными. Характеризуя собственный капитал с этой стороны, следует отметить, что:

  • под ним подразумевают денежную оценку имущества, собственником которого является предприятие;
  • к учету его принимают как разницу между балансовой стоимостью данного имущества и обязательствами, имеющимися у предприятия на этот момент;

Важно! К стоимости имущества причисляют помимо прочего и невостребованные с должников суммы.

  • в его составе учитывают разные источники, как-то: прибыли от результатов своей деятельности, уставной, складочный капитал, а также взносы с пожертвованиями.

Таким образом, состав своего капитала включает суммы: уставного, резервного, добавочного капитала (УК, РК и, соответственно ДК), а также нераспределенную прибыль (НП) и целевое финансирование.

Собственный капитал (сокращенно далее также – СК) дает право на участие в управлении организацией. Источники его формирования могут быть внешними и внутренними, а ключевым направлением его финансирования являются долговременные активы. Между тем конкретные сроки с условиями оплаты, возврата по нему не определены.

Основные составляющие своего капитала (УК, РК, ДК и НП) в бух. балансе

Собственный капитал, точнее, все его составляющие (УК, РК, ДК и НП), в полной мере представлены в бух. балансе № 1. Актуальная балансовая форма, соответствующая ОКУД 0710001, введена Приказом Минфина РФ № 66н от 02.07.2010. Последние изменения редакции данного распоряжения датируются 19.04.2019. Названым составляющим частям СК соответствуют балансовые строки 1310-1370. Непосредственно сумма СК прописывается по стр. 1300.

Следует заметить, что данная балансовая трактовка понятия СК является традиционной и наиболее распространенной. Причем такой подход применяется не только в отечественной практике, но и зарубежной. В связи с этим целесообразным является отдельное рассмотрение каждой составляющей (УК, РК, ДК и НП) собственного капитала.

Уставной капитал (УК) по бух. балансу состоит из, дословно, «складочного капитала, уставного фонда и вкладов товарищей». Иными словами, это совокупность всех средств, привнесенных учредителями предприятия, организации в имущество непосредственно при ее образовании. Размеры данных вкладов, долей (прочее) определяются, как установлено, учредительной документацией. Его соответствующая величина подлежит фиксации при госрегистрации.

Резервный капитал (РК) – это определенная часть своего капитала. Она выделяется обычно из прибыли для целей загашения потенциальных, предполагаемых убытков. Размер РК и особенности, порядок формирования устанавливает законодательство РФ и собственно устав организации.

Добавочный капитал (ДК) – это цена имущества, которое привнесено учредителями организации после госрегистрации размера УК. Это уже сверхсуммы, образованные от прочих денежных поступлений в СК. Такая сумма, к примеру, может возникнуть как результат имущественной переоценки, которая выявила изменения цены имущества.

Еще одна немаловажная составляющая капитала предприятия – его нераспределенная прибыль (НП). Его причисляют к абсолютным показателям эффективной деятельности предприятий, отображающим нераспределенную прибыль, полученную за конкретный период работы. Эта часть ВП после вычета налогов и перенесения средств на иные цели.

В составе СК выделяют также инвестиционный и накопленный капитал. К первому относят вложения самих учредителей, а ко второму, накопленному, – ту часть капитала, которая сформирована, привнесена сверх первого. Схематично состав СК можно отобразить следующим путем.

Перечисленные выше термины и их определения важно знать и различать, т. к. они участвуют в формировании, калькуляции СК.

Калькуляция значения СК по обновленной форме бух. баланса

Существует несколько способов определения суммы СК. Наиболее простым и понятным является расчет по бух. балансу. Он основывается на суммировании значений тех показателей, которые собственно формируют сумму СК (о них было рассказано выше) за вычетом стр. 1320 (акции, выкупленные у акционеров).

Речь идет о четырех значениях: УК, РК, ДК и НП, которым соответствуют балансовые строки 1310, 1340, 1350, 1360, 1370. Балансовая формула расчета в этом случае будет следующей:

Чтобы получить сумму СК за год, следует сложить значение СК на начало и на конец требуемого периода (года). Калькуляция производится по формуле:

Сокращения в формуле 2: СК – свой капитал за весь год, СК н.г. – свой капитал на начало соответствующего года, СК к.г. – свой капитал на конец этого же года.

Помимо приведенных вариантов расчета существует также еще один способ, применяемый с учетом предписаний Минфина РФ, представленных в Приказе № 84н 28.08.2014 (с изм. от 21.02.2018). Настоящий нормативный документ устанавливает порядок определения стоимости ЧА (чистых активов), который должны соблюдать ООО, АО, ГУП, МУП, производственные и жилищные накопительные кооперативы, а также хоз. партнерства.

Читать еще:  Будут ли индексировать материнский капитал

Из установленного Минфином порядка на практике применяются положения, которые определяют состав активов и обязательств, учитываемых при калькуляции. Итак, согласно действующему порядку, рассчитывая значение СК, учитывают:

  • все активы (кроме тех, которые отображают долги учредителей либо акционеров по уставным взносам);
  • все обязательства (кроме доходов последующих периодов, в особенности, связанных с гос. помощью и безмездным получением имущественных объектов).

Руководствуясь этими нормами, при калькуляции берут данные из стр. 1600 (активы), 1400 (долговременные обязательства) и 1500 (кратковременные обязательства). Подсчет значения производят по формуле:

Сокращения в формуле 3: ДУ – сумма долга учредителей хоз. общества, ДБП – сумма доходов последующих, будущих периодов.

При калькуляции СК следует также принять во внимание базовую формулу, которая достаточно проста и выглядит следующим образом:

Валюта баланса – это итоговая сумма по всем составляющим счетам бух. баланса. Причем суммарная сумма активов = суммарной сумме пассивов.

Какое значение СК признается оптимальным для предприятий

Результат калькуляции может быть положительным либо отрицательным (сумма с минусом). В общем случае принято считать, что значение СК должно быть как минимум положительным. Наличие минусовой, отрицательной суммы свидетельствует о том, что у организации имеются серьезные проблемы, связанные с ощутимой кредитной нагрузкой и дефицитом высоколиквидных активов.

Оценить фин. состояние организации можно путем сопоставления сумм СК и УК. Общепризнано, что оптимальное значение СК либо ЧА должно приравниваться по размеру к сумме УК либо быть больше его величины. Обоснование данного норматива вполне очевидно. Ведь любая предпринимательская деятельность должна, во-первых, окупаться, а, во-вторых, поддерживать постоянную инвестиционную привлекательность. Организация всегда должна ощущать приток нового капитала.

Отсюда следует, что если указанная норма по соотношению СК и УК не соблюдается, т. е. УК превышает значение СК, то у организации может быть два выхода из создавшегося проблемного положения. Первый: начать ликвидацию. Второй: предпринимать надлежащие меры по достижению норматива (т. е. по достижению требуемого соотношения УК и СК).

Подытоживая, следует еще раз обратить внимание, что значение СК должно быть положительным, а в оптимальном варианте еще и превышать значение УК.

Пример 1. Калькуляция СК промпредприятия ООО «Ростпрод» по методу Минфина РФ (по балансовой формуле)

Необходимо скалькулировать сумму СК на основе данных по стр. 1400, 1500, 1600. Известно, что в распоряжение ООО Ростпром» поступило имущество, переданное на безмездной основе. Оно оценивается на сумму, равную 6 000 тыс. рос. руб. Калькуляция производится по выше указанной формуле 3 (Стр.1600-ДУ)-((Стр.1400+Стр.1500)-ДБП).

3.1. СОБСТВЕННЫЙ КАПИТАЛ, ЕГО ФУНКЦИИ И СОСТАВЛЯЮЩИЕ

Собственный капитал показывает долю имущества предприятия, которая финансируется за счет средств владельцев и собственных средств предприятия. Длительное время в отечественной теории и практике вопросу финансирования деятельности хозяйственных структур за счет капитала собственников уделялось чрезвычайно малое внимание, поскольку при административно-командной экономики государственные предприятия в централизованном порядке наделялись уставным капиталом, который не мог быть изменен в результате эмиссии (или аннулирования) корпоративных прав. Зато доминирующая роль отводилась таким антирыночным методам финансирования предприятий, как бюджетные дотации, субсидии, субвенции.

Сегодня достаточно актуальным является вопрос о переориентации предприятий на рыночные формы их финансирования, одним из которых является мобилизация ресурсов на основе привлечения инвестиций в обмен на корпоративные права, эмитированные юридическим лицом. Соблазнительным для финансистов является то, что для привлечения средств на основе увеличения уставного капитала не нужны ни залог имущества, ни гарантии третьих лиц; ресурсы, вложенные в собственный капитал предприятия, остаются в его распоряжении в течение долгосрочного периода.

Тем временем работники финансовых служб предприятий, финансовые менеджеры, бухгалтеры, другие специалисты, которые занимаются практической финансовой работой, сталкиваются со значительными трудностями при попытке использовать указанный метод финансирования. Для успешного осуществления операций с собственным капиталом предприятия и эффективного использования данной формы финансирования на практике финансистам следует овладеть такими блоками вопросов:

цели, порядок и условия увеличения (уменьшения) уставного и собственного капитала;

резервы предприятия, их виды, значение и порядок формирования;

дополнительный капитал: порядок его формирования и использования;

налогообложение операций, связанных с увеличением (уменьшением) уставного капитала, дополнительного капитала, осуществлением реинвестиций в корпоративные права.

В научно-практической литературе достаточно часто можно встретить такие понятия, как «собственный капитал», «добавочный капитал», «уставный капитал», «номинальный капитал». Для четкого понимания процессов, которые будут охарактеризованы далее, необходимо четко идентифицировать эти понятия.

Собственный капитал предприятия — это итог первого раздела пассива баланса, то есть превышения балансовой стоимости активов предприятия над его обязательствами. Основными составляющими собственного капитала являются уставный капитал, добавочный и резервный капитал, нераспределенная прибыль. Сведения о размерах уставного и резервного капитала содержатся в уставе предприятия. Показатель собственного капитала является одним из главных индикаторов кредитоспособности предприятия. Он — основа для определения финансовой независимости предприятия, его финансовой устойчивости и стабильности.

Для большинства предприятий основным элементом собственного капитала является уставный (уставной) капитал — сумма вкладов собственников предприятия в его активы по номинальной стоимости в соответствии с учредительными документами. В соответствующей статье баланса приводится зафиксированная в учредительных документах общая стоимость активов, которые являются взносом собственников (участников) в капитал предприятия. Сумма уставного капитала, а также решение о его увеличении или уменьшении должны быть зарегистрированы в Государственном реестре хозяйственных единиц и по стоимости соответствовать данным финансовой отчетности, в частности баланса. Это та сумма капитала, в пределах которой учредители предприятия (например, АО, ООО) несут материальную ответственность перед его кредиторами. Именно поэтому уменьшение уставного капитала при наличии возражений кредиторов не допускается.

В отдельных предприятий составляющей собственного капитала является паевой капитал. Эта статья предусмотрена для кредитных союзов, потребительских обществ, коллективных сельскохозяйственных предприятий, жилищно-строительных кооперативов, в которых уставный капитал формируется за счет паевых взносов. Паевой капитал — это совокупность средств физических и юридических лиц, добровольно размещенных в обществе согласно учредительных документов для осуществления его хозяйственно-финансовой деятельности. Для обеспечения развития хозяйственной деятельности предприятия пайщиками могут вноситься дополнительные паевые взносы на добровольных началах. При ежегодном распределении прибыли по решению собрания пайщиков на обязательные и дополнительные паевые взносы начисляются дивиденды, которые могут быть зачислены на пополнение пая.

Важными составляющими собственного капитала являются резервы, которые могут быть сформированы в форме дополнительного (капитальные резервы) и резервного капитала (резервы, созданные за счет чистой прибыли). Особенности их формирования и использования будут рассмотрены в следующем подразделе.

Еще одним элементом собственного капитала является нераспределенная прибыль (непокрытый убыток). За этой позицией баланса отражается или сумма прибыли, реинвестированная в предприятие, или сумма непокрытого убытка. Сумма непокрытого убытка приводится в скобках и вычитается при определении итога собственного капитала. В этой статье показывается прибыль (убыток), остающаяся у предприятия после уплаты всех налогов, выплаты дивидендов и отчислений в резервный капитал. Нераспределенная прибыль (убыток) может включать реинвестированная в предприятие прибыль отчетного и прошлых периодов. Порядок использования нераспределенной прибыли как внутреннего источника финансирования предприятий приводится в разд. 4.

Сумма непокрытого убытка отчетного и прошлых периодов приводится в скобках и вычитается при определении величины собственного капитала, аналогично изъятого капитала. Последний возникает, если предприятие выкупает у владельцев акции собственной эмиссии (или доли) с целью последующего их аннулирования или перепродажи. За позицией «Изъятый капитал» отражается фактическая себестоимость соответствующих корпоративных прав. Сумма изъятого капитала приводится в скобках и подлежит вычету при определении итога собственного капитала.

Сущность собственного капитала предприятия проявляется через его функции. На наш взгляд, среди них можно выделить такие основные:

Функция основания и ввода в действие предприятия. Собственный капитал в части уставного является финансовой основой для запуска в действие нового субъекта хозяйствования.

Функция ответственности и гарантии. Как уже было отмечено, уставный капитал является своего рода кредитным обеспечением для кредиторов предприятия. Собственном капитала в пассиве баланса соответствуют чистые активы в активной стороне баланса. Чем больше собственный капитал предприятия, в том числе уставный капитал, тем больший урон может понести предприятие без угрозы интересам кредиторов, следовательно, тем выше его кредитоспособность.

Защитная функция. В то время, как предыдущая функция характеризует значение собственного капитала и уставного капитала для кредиторов, защитная функция показывает, какое значение имеет собственный капитал для владельцев. Чем больше собственный капитал, тем лучше защищенным является предприятие от воздействия угрожающих для его существования факторов, поскольку именно за счет собственного капитала могут покрываться убытки предприятия. Если в результате убыточной деятельности происходит перманентное уменьшение собственного и уставного капитала, то предприятие может оказаться на грани банкротства.

Функция финансирования и обеспечения ликвидности. Взносами в собственный капитал, вместе с сооружениями, оборудованием, ценными бумагами и другими материальными ценностями, могут быть денежные средства. Они могут использоваться для финансирования операционной и инвестиционной деятельности предприятия, а также для погашения задолженности по ссудам. Это, в свою очередь, повышает ликвидность предприятия, с одной стороны, и потенциал долгосрочного финансирования, с другой.

База для начисления дивидендов и распределения имущества. Полученную в течение года прибыль или распределяется и выплачивается владельцам корпоративных прав в виде дивидендов, или тезаврується (направляется на увеличение уставного или резервного капитала). Начисление дивидендов, как правило, осуществляется по установленной ставке согласно доли акционера (пайщика) в уставном капитале. Аналогичным образом происходит распределение имущества предприятия в случае его ликвидации или реорганизации.

Функция управления и контроля. Согласно законодательству собственники предприятия могут участвовать в его управлении. Высшим органом АО или ООО является собрание участников общества, которые назначают руководящие органы и ревизионную комиссию. Фактический контроль над предприятием осуществляет владелец контрольного пакета его корпоративных прав. Владение контрольным пакетом дает возможность проводить собственную стратегическую политику развития предприятия, формировать дивидендную политику, контролировать кадровые вопросы. Таким образом, уставный капитал обеспечивает право на управление производственными факторами и имуществом предприятия.

Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector